Lisäosto: W.P. Carey

Ostin tänään kymmenen osaketta amerikkalaista REITtiä W.P. Careytä hintaan 53,47 dollaria per osake. Kyseessä on täydennysostos. Ostin kyseistä yritystä viime vuoden toukokuussa, ja siitä niin tämän kuin muiden REITtien kurssit ovat tippuneet runsaasti.

Kurssi on tippunut yleisistä, ei yrityskohtaisista syistä. Tai ainakin näin toivon. Tästä pääsee yrityksen verkkosivuille.

Aioin ryhtyä esittelemään yritystä, mutta sitten muistin että Dividend Mantralla löytyy tästä hyvin kattava paketti. Siispä kiteytän vain perusteluni lyhyesti.

• Kurssi alitti itse itselleni asettaman ostorajan. Taktiikkani on, etten näissä tilanteissa enää harkitse, vaan ostan jos vain rahaa riittää.
• Kurssi oli tippunut, on nyt alempana kuin kertaakaan kolmeen vuoteen
• Osinko on hyvää luokkaa, nykykurssilla yli 7 %.
• Hajautus on laaja: kansainvälinen toimija ja vuokralla olevat toimivat vaatimattomasti 25 eri toimialalla. Kyseessä on hyvin erilailla profiloitunut yritys verrattuna viimeviikkoiseen hankintaani Omega Healtcare Investors.
• Yrityksellä on sekä hyvä kasvu- että osingonnostotahti. 

Tässä kuva yrityksen maksamista osingoista per osake, vuositasolla.



20 osakkeellani tulen saamaan osinkoa vajaat 80 dollaria vuodessa. Alitajuntani yrittää selvästi ostaa hyvää osinkoa maksavia yrityksiä, jotta pääsen nopeasti tilanteeseen jossa voin ostaa dollariosakkeilla kerran tai kaksi kertaa vuodessa lisää dollariosakkeita, ilman lisäinvestointeja.

Kirjoitin joskus taannoin että sijoittaminen on yksinäistä hommaa. Ei oikeastaan, kun apunani ovat sekä alitajunta että sielu. Kolmistaan pohdimme sijoituksia illan pimetessä.

Blogin kävijämäärät puoleltatoista vuodelta ja muita tilastoja

Ensimmäisen bloggaukseni julkaisin maaliskuussa 2014, pian kaksi vuotta sitten. Tästä pääset tämän sivuston ensimmäiseen bloggaukseen kautta aikojen. Kesällä 2014 tajusin laittaa mukaan kunnon analytiikan. Analytiikka on nyt nakuttanut tietoa puolitoista vuotta, ja on aika avata tilannetta. Kävijätilastoja perkasin myös puoli vuotta sitten.

.

Aloitetaan olennaisimmista. Ylhäällä on käyntien ja kävijöiden kuukausitason määrät. Käynti viittaa montako kertaa sivustolla on käyty, vähän niin kuin montako kertaa Alepassa käydään kuussa. Kävijät viittaa taas siihen kuinka monelta koneelta on käyty. Cookiet ja tiukat tietoturva-asetukset voivat johtaa siihen, että osa uudelleen tulevista kirjautuu uusiksi kävijöiksi.

Käyntimäärä on noussut tasaisesti. Noin vuosi sitten käyntejä oli ensimmäisen kerran lähellä 3000 käyntiä, ja viime syksynä taso vakiintui jo tuon yläpuolelle. Tammikuu on ollut blogini suosituin kuukausi, noin neljällä ja puolella tuhannella käynnillä.

Yksittäisiä sivuja katsottiin viime vuonna yhteensä hieman päälle 56 000 kertaa.

Kasvavat käyntimäärät myös sitouttavat bloggaamaan. En minä nyt tekstejä tyhjästä nyhjäise, mutta jos käyntimäärät olisivat nollissa, niin taatusti se söisi motivaatiota. Se että kirjoituksia luetaan ja niitä kommentoidaan, on ihan kivaa.



Keskimäärin olen kirjoittanut 4,1 tekstiä kuukaudessa. Tekstien määrän vaihtelu on aika suoraan sidoksissa omiin kiireisiin. Jos ei ole aikaa, ei pukkaa tekstiä.

Miten saavutaan?

Nyt tarkastelen vain viime vuotta. Vajaa puolet päätyy sivuille googlaamalla. Sosiaalisen median rooli on yllättävänkin iso, neljänneksen luokkaa. Suora liikenne pitänee sisällä myös omat käyntini, en ole ryhtynyt analytiikassa rajaamaan itse käyttämiäni IP-osoitteita.

15 % tulee linkkien kautta, siitä kiitos pääosin kollegabloggareille. Lista on seuraavanlainen.



Warren Fyffet johti allekirjoittaneen sivuille peräti yli 1200 kertaa vuodessa, keskimäärin miltei kolme kertaa päivässä! Paljon kiitoksia. Muutoin vaikuttaa siltä, että etenkin tuoreilla bloggareille - kun haku ei vielä löydä - muiden bloggareiden tarjoama näkyvyys on isossa roolissa.

Olen huomannut muutamissa muissa blogeissa allekirjoittaneen yhtenä ihan merkittävänä liikenteen lähteenä. Hyvä niin. Yritän itse lisäillä blogrolliini muita sitä tahtia kun huomaan ja muistan, saa myös esittää toiveita.

Mitä luetaan?

1. Etusivu, 19492
2. Vertailussa Suomessa myytävät osakeindeksirahastot, 4 284
3. Ryhdyin ETF-kuukausisäästäjäksi, 2 704
4. Ovatko asuntorahastot järkevä sijoituskohde?, 1 880
5. Portfolio, 1 860
6. Passiivinen tulo, 1 620
7. Tietoa minusta, 1 117
8. Vertailussa Suomessa myytävät osakeindeksirahastot, 919
9. Uusi välittäjä tulossa: Lynx aloittaa Suomessa ehkä marraskuussa, 748
10. Ensimmäinen merkintäni Nordnetin superrahastoon, 716
11. Miten toimin kun pörssikurssit romahtavat: en tee juuri mitään, 551
12. Ovatko asuntorahastot järkevä sijoituskohde?, 422
13. Miten hyötyä Nordnetin kampanjoista?, 359
14. Mitä välittäjiä käytän sijoittaessani?, 351
15. Tulossa isompi hankinta: HCP Quant, 334
16. Ryhdyin ETF-kuukausisäästäjäksi, 329
17. Minustakin asuntosijoittaja - jonakin päivänä, 301
18. Mitä suomalaisia osakkeita ostaisin, jos ostaisin, 300
19. Tavoitteet vuodelle 2015, 293
20. Sijoituselämän oppeja: minä ja Volkswagen - kuinka voi puolessa vuodessa mennä paljon asioita pieleen, 245

Kun katsoo top 20 -listaa luetuista sivuista, kärkipää on varsin indeksi- ja rahastosijoittamishenkinen. Tämä on ihan ymmärrettävää, indeksisijoittamisesta puhutaan nyt paljon ja se sopii mainioista etenkin sijoittamiseen tutustuessa Lisäksi osakeanalyysini ovat aika fiilispohjaisia, timanttisia analyysiä niistä ei löydy.

Etusivun rooli on iso. Se on loogista, sillä tekstit näkyvät etusivulla kokonaisuudessaan. Miksi klikata alasivulle jos lukee koko tekstin saman tien…

Tästä eteenpäin?

Tämä blogi jatkanee nykyisenkaltaisena niin pitkään kuin jatkaa. Olipas lattea muotoilu. Tarkoitan sanoa että mitään erityisen dramaattista ei sijoittamispuolella ole tietääkseni tulossa. Henkilökohtaisella puolella kenties. Mutta seuraan jatkossakin sijoituksieni tilannetta, sijoitan pikku hiljaa lisää ja kirjoitan kun siltä tuntuu.

Luulisin kuitenkin että tahti voi jopa kiihtyä. Tähän on kolme syytä:

1. Kasvaneet kävijämäärät motivoivat.
2. Kommentteja ja keskustelua syntyy enemmän. Huomaan, että tämä myös lisää voisiko sanoa omaa innostusta, ainakin jos vertaa siihen, että kukaan ei koskaan reagoisi mihinkään.
3. Huomaan pikku perfektionistin pukkaavan esiin. Hion sivustoa siistimmäksi ja seuraan analytiikkaa huolella. On ihan kiva kun saa aikaan toimivan kokonaisuuden, on se aitan rakentaminen tai töissä jonkin prosessin hiominen. Tai verkkosivun yläpito.

Mutta katsotaan. Hyvää miltei jo kevään jatkoa, ja ystävänpäivää.

Kuinka suuren osan osakkeiden ostohinnasta olen jo saanut takaisin osinkoina?

Kanssabloggareiden seuraaminen antaa oivalluksia. Tajusin aikoinani ryhtyä seuraamaan omaisuuden arvoa ja sijoitettua summaa rinnan samassa graafissa, kiitos Laiskan sijoittajan. Tänään Ananas ilahdutti työmatkaani yksinkertaisella toteamuksella: “Osinkosijoittaja: Laske kevään osinkosaldo. Jaa summa osakkeidesi hankintahinnalla.”

Ei tuossa ollut mitään uutta, noinhan se menee. Mutta oivalsin, että tuon voi visualisoida. Tuli pirteä olo. Lopputuloksena syntyi seuraavanlainen kuva.



Osakkeita olen ostanut tähän mennessä 28 198 eurolla. Osinkoja on tullut 1424 euroa. Tuo merkitsee sitä, että 5,1 % ostohinnasta on kuitattu. Tilastoa vääristää se, tuo osinkosumma on ynnätty ennen veroja. Mutta tuleepahan iloisempi mieli kun prosenttiluku on suurempi.

Pitkässä juoksussa tilanne vääristyy myös toiseen suuntaan, sillä osan uusista osakkeista ostan osingoilla, ja osan seuraavista osakkeista edellisellä kierroksella ostettujen osakkeiden osingoilla. Eli korkoa korolle alkaa vaikuttamaan. Mutta perusmuuttujat ovat selvät: mitä olen maksanut, ja mitä olen saanut. Tässä ei ole kyse siitä mistä eurot ovat tulleet, vaan paljonko niitä on mennyt

Jatkossa otan tämän vertailutavan vakioseurantaani aina kun tarkastelen osinkojani.

PS. Olettekos ikinä miettineet, että meidän bloggareiden nimimerkit ovat vähän niin kuin kummallinen variaatio Marvelin supersankareista. Ei ole Kapteeni Amerikkaa tai Iron Mania. Mutta on Rikas Erakko, Ananas, Saituri, Laiska sijoittaja, Ekonomimmi, Kinski…

Eikös tuo kuulosta hieman joltain kummalliselta supersankariporukalta. Sellaiselta joka pohtii oudon paljon P/E-arvoja ja räjäyttelee merkittävästi vähemmän paikkoja?

Lisäosto: Omega Healtcare Investors

Ostin eilen illalla 22 osaketta Omega Healtcare Investorsia, hintaan 28,77 per osake. Dollariosakkeita ostan Lynxin kautta, ostohinta on halvahko (5 dollaria per ostos).

Ostin ensimmäisen erän kyseistä yritystä viime toukokuussa. Silloin muuten ostin 20 osaketta. Yritän oikeaoppisesti lisätä oston kokoa kun halvemmalla saa. Yhdeksässä kuukaudessa kurssi on tippunut aika tuntuvasti. Oma lisäostorajani (30 dollaria) alittui jo kauan sitten, mutta piti ensin kerätä lisää rahaa jota kääntää dollareiksi.



Nykyisillä arvoillaan Omega on samoilla tasoilla kuin alkuvuonna 2013, eli likimain kolmen vuoden takaisella tasolla. Se voi olla yrityksestä riippuen hyvä tai huono asia. Tässä kohtaa pidän sitä hyvänä.

Omega nimittäin laajenee kovaa tahtia. Yritys omistaa hoivakiinteistöjä eri puolilla yhdysvaltoja. Siis tosiaan omistaa, ei operoi. Lisää tietoa löytyy yrityksen verkkosivuilta.



Tässä kuva missä päin yritys operoi. Myös Englannissa on ainakin yksi kiinteistö, ymmärsin joistain papereista.



Osingon suhteen suunta on ollut (ja toivottavasti on) hyvä. Tässä viimeaikainen osinko vuositasolla. Myös nyt alkuvuonna osinko nousi, tosin vain vähäisesti. Oma keskiostohintani 32,15 euroa merkitsee 6,3 % osinkotuottoa, viime vuoden osinkotasolla osinkoja tulisi 84 dollaria.

Kurssi on sukeltanut käsittääkseni seuraavista syistä:

• Yhdistyminen Aviv-reitin kanssa. Ehkä ihan järkevää, mutta fuusiot merkitsevät aina jotain lisätyötä.
• Liikevaihto on kasvanut, mutta voitto per osake on pienentynyt
• Yhdysvaltain keskuspankin koronnosto on notkauttanut kaikkia REITtejä, ei vain tätä. 

Itse oletan että hoivakiinteistöillä on kysyntää tulevat vuosikymmenet. Yhdysvalloissa ikääntyminen on vasta tuloillaan, ei Suomen malliin sylissä. Kiinteistöt ovat aika vakaa toimiala, jonne yritän rakentaa itselleni jalansijaa.

Omegan tapauksessa pidän etenkin kovasta laajenemistahdista. Ei niin haittaa jos tulos ei ole koko ajan kovaa luokkaa, kunhan kasvutahti on pääosin eteenpäin. Toivokaamme näin.

Ohhoh - kylläpäs kurssit tippuvat

On se hyvä että olen oppinut zen-mäistä asennetta sijoituksiini, kurssit nouse ja kurssit laskee. Välillä vain laskee. Oikeastaan koko vuosi on ollut melkoista laskettelua. Se ei satu sieluun yhtään niin paljon kuin menneinä vuosina

Vuodenvaihteessa tekemässäni neljännesvuosivertailussa sijoitusvarallisuuteni oli päälle 52000 euroa. Varallisuus oli karttunut 8000 ylimääräisellä eurolla, ollen noin 18 % plussalla. Jos nyt tekisin saman vertailun (jota en tee, koska teen niitä neljännesvuosittain) olisi varmaan siinä ja siinä olenko plussalla lainkaan.



Ohessa on kuva Nordnetin osakesalkustani. Se on suurin salkkuni, mutta silti vain noin kolmannes sijoituksista.

Tuosta näkee, että nyt olen hieman alenpana kuin syyskuun 2015 heikoimmalla hetkellä. Lokakuussa 2014, siis noin vuotta aiemmin, taso oli vielä alempana.

Vaikka kovasti tekisi mieli sanoa, että ollaan notkahduksen pohjalla, niin mistä sitä tietää vaikka tämä olisi vasta alamäen alkuhetkiä. Toisaalta, mistäpäs sitä tietää jos pohjakosketus oli ohjelmassa tänään.


Kun tarkastelee Helsingin pörssin yleisindeksiä (kuva Kauppalehdeltä), kuvio näyttää hieman erilaiselta. 2000-luvun alun aika järjettömästä boomista ollaan kaukana, ja nykytaso on aika lähellä viimeisen 15-vuoden keskiarvoa, ehkä hitusen sen päälle. Tuosta voi päätellä, että ei olla kyllä lähelläkään viime vuosikymmenien pohjia. Toisaalta ei olla - ainakaan menneisyyteen peilaten - myöskään millään aallonharjalla.

Missä tunnelmissa liikun? 

Minulle on vähän ongelmallista, että olen ylimääräisen rahani jo sijoittanut. Järkevämpi versio minusta olisi päättänyt että ostaa viime vuosina hitaanpaan tahtiin ja ylimääräiset rahat ajallisesti pidemmälle ajalle hajoittaen, mutta se versio minusta ei ole ollut läsnä menneinä vuosina.

Ostan edelleen ETF:fiä noin 400 eurolla kuussa. Lisäksi irtonaista rajaa löytyy ehkä noin 500 euroa kuussa jonka voin sijoittaa. Käsikassana on Nordnetin matalakorkoinen sijoituslaina, mutta sen kanssa tarvitsee olla varovainen. En halua käyttää koko lainasaumaa saman tien, vaan vasta jos tulee kunnon notkahdus.

Olen hyvin tyytyväinen, että olen laatinut ostosuunnitelman. Bloggaan lähipäivinä siitä millaisen luettelon ja mitä automatisointia olen itselleni avuksi viritellyt. Kurssien tippuminen ei minulle vielä riitä, vaan odotan, että itse itselleni asettama raja rikkoutuu. Tämä on se metodi jolla estän etten sijoita kaikkea liikenevää ihan liian aikaisin ja fiilispohjalta.

Sitten maailmantalouteen. Pörssien ja fiiliksien jakomielitautisuus tulee hyvin esiin. Mitään erityisen dramaattista ei ole tullut vastaan, poislukien Kiinan hidastunut talouskasvu. Silti kurssit tippuvat. Kohta ne voivat nousta. Kovinkaan vahvaa korrelaatiota reaalimaailmaan ei ole - yleistunnelma nihkeä, muttei dramaattisen nihkeä.

Yritän muistuttaa itseäni, että vaikka lyhyessä juoksussa kurssit sahaavat, pitkällä aikavälillä ne tasaantuvat aika hyvin vastaamaan sitä todellista tasoa mistä nyt kyse on. Pitää vaan tajuta ostaa kun on matalalehtoa, ja säästää, kun ollaan aallonharjalla. Tai sitten ostaa indeksiä tasaisella summalla koko ajan.